МТС

(MTSS)

КоммуникацииТелекоммуникации

Текущая цена

193 ₽

на 08.08.2026

Справедливая цена

244 ₽

Потенциал

26,49%

Рейтинг акции

Потенциал к справедливой цене не ниже 30%

Не пройдено+0

Текущая цена: 193 ₽. Справедливая стоимость: 244 ₽. Потенциал: 26,49%. Критерий не выполняется.

Как рассчитана справедливая цена

EV/EBITDA минимум на 10% ниже медианы сектора

Не пройдено+0

Текущий EV/EBITDA компании: 3,42. Медианный EV/EBITDA сектора: 3,70. Скидка: 7,73%. Критерий не выполняется.

Текущее: 3,42

Медиана сектора: 3,70

Среднее для компании: 4,33

Динамика EV/EBITDA

EBITDA по годам

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026*	2027*
Капитализация	469,72	498,4	413,17	427,45	405,54	426,19
Чистый долг	551,35	613,82	603,92	749,95	790,76	889,79
EV	1 021,07	1 112,21	1 017,09	1 177,4	1 196,3	1 315,98
EBITDA	219,69	237,38	244,31	306,48	332,15	355,4
EV/EBITDA	4,65	4,69	4,16	3,84	3,60	3,70

P/B минимум на 10% ниже медианы сектора

Не пройдено+0

Текущий P/B компании: -15,34. Медианный P/B сектора: 0,84. Скидка: —. Критерий не выполняется.

Текущее: -15,34

Медиана сектора: 0,84

Среднее для компании: 157,49

Динамика P/B

Симметричная логарифмическая шкала

Собственный капитал (Book Value) по годам

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026*	2027*
Капитализация	469,72	498,4	413,17	427,45	405,54	426,19
Собственный капитал (Book Value)	-3,62	1,72	-11,23	16,96	-25,09	-58,65
P/B	—	289,77	—	25,21	—	—

Доходность FCF выше безрисковой ставки

Не пройдено+0

Свободный денежный поток: 18,69. Капитализация: 384,89. Доходность FCF: 4,86%. Безрисковая ставка: 11,50%. Критерий не выполняется.

Доходность FCF: 4,86%

Безрисковая ставка: 11,50%

Спред: -6,64%

Динамика доходности FCF

Свободный денежный поток по годам

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026*	2027*
FCF	78,01	37,21	26,59	153,82	18,69	24,38
Капитализация	469,72	498,4	413,17	427,45	530,41	675,93
Доходность FCF	16,61%	7,47%	6,43%	35,99%	3,52%	3,61%
Безрисковая ставка	7,60%	6,90%	14,50%	16,20%	11,50%	9,20%
Спред	9,01%	0,57%	-8,07%	19,79%	-7,98%	-5,59%

Рост прибыли выше 20% и рынка

Не пройдено+0

Среднегодовой рост чистой прибыли от последнего полного года до 2027 года (CAGR): -2,97%. Минимальный ориентир: 20,00%. Среднерыночный прогнозный рост: 11,16%. Для прохождения нужно выполнить оба условия. Критерий не выполняется.

Минимальный ориентир

20,00%

Среднерыночный прогнозный рост чистой прибыли

11,16%

Прогнозный рост прибыли компании

-2,97%

Медианный YoY-рост чистой прибыли

-7,62%

Чистая прибыль и годовое изменение

Изменение, %: симметричная лог. шкала

ROE в 2027 году не ниже 20%

Нет данных+0

Прогнозный ROE в 2027 году: —. Недостаточно данных для расчёта.

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026	2027
Чистая прибыль	36,19	55,53	51,3	38,64	27,9	36,38
Капитал на начало периода	14,6	-3,62	1,72	-11,23	16,96	-25,09
ROE	247,84%	—	2 982,56%	—	164,50%	—

Рост выручки выше 20% и рынка

Не пройдено+0

Прогнозный среднегодовой рост выручки (CAGR): 11,80%. Минимальный ориентир: 20,00%. Среднерыночный прогнозный рост: 13,15%. Для прохождения нужно выполнить оба условия. Критерий не выполняется.

Минимальный ориентир

20,00%

Среднерыночный прогнозный рост выручки

13,15%

Прогнозный рост выручки компании

11,80%

Медианный YoY-рост выручки

14,70%

Выручка и годовое изменение

Материал носит информационный и аналитический характер, не учитывает ваши цели, финансовое положение и толерантность к риску. Данные могут быть неточными. Показатели и прогнозы рассчитываются автоматически и не проходят ручную проверку. Подробнее