МГТС

(MGTS)

КоммуникацииТелекоммуникации

Текущая цена

1 332 ₽

на 08.08.2026

Справедливая цена

973 ₽

Потенциал

-26,92%

Рейтинг акции

Потенциал к справедливой цене не ниже 30%

Не пройдено+0

Текущая цена: 1 332 ₽. Справедливая стоимость: 973 ₽. Потенциал: -26,92%. Критерий не выполняется.

Как рассчитана справедливая цена

EV/EBITDA минимум на 10% ниже медианы сектора

Не пройдено+0

Текущий EV/EBITDA компании: 4,75. Медианный EV/EBITDA сектора: 3,70. Скидка: -28,29%. Критерий не выполняется.

Текущее: 4,75

Медиана сектора: 3,70

Среднее для компании: 5,29

Динамика EV/EBITDA

EBITDA по годам

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026*	2027*
Капитализация	120,89	150,13	107,06	108,09	114,38	100,72
Чистый долг	9,85	10,61	9,12	7,82	9,32	11,45
EV	130,73	160,74	116,18	115,92	123,7	112,17
EBITDA	24,23	23,69	24,62	27,33	28,6	30,32
EV/EBITDA	5,40	6,78	4,72	4,24	4,32	3,70

P/B минимум на 10% ниже медианы сектора

Пройдено+5,7

Текущий P/B компании: 0,59. Медианный P/B сектора: 0,84. Скидка: 30,25%. Критерий выполняется.

Текущее: 0,59

Медиана сектора: 0,84

Среднее для компании: 0,85

Динамика P/B

Собственный капитал (Book Value) по годам

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026*	2027*
Капитализация	120,89	150,13	107,06	108,09	114,38	100,72
Собственный капитал (Book Value)	116,65	135,27	158,79	192,58	217,68	244,29
P/B	1,04	1,11	0,67	0,56	0,53	0,41

Доходность FCF выше безрисковой ставки

Не пройдено+0

Свободный денежный поток: 12,65. Капитализация: 128,05. Доходность FCF: 9,88%. Безрисковая ставка: 11,50%. Критерий не выполняется.

Доходность FCF: 9,88%

Безрисковая ставка: 11,50%

Спред: -1,62%

Динамика доходности FCF

Свободный денежный поток по годам

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026*	2027*
FCF	13,76	9,35	9,64	16,36	12,65	13,41
Капитализация	120,89	150,13	107,06	108,09	134,9	141,75
Доходность FCF	11,39%	6,23%	9,00%	15,14%	9,38%	9,46%
Безрисковая ставка	7,60%	6,90%	14,50%	16,20%	11,50%	9,20%
Спред	3,79%	-0,67%	-5,50%	-1,06%	-2,12%	0,26%

Рост прибыли выше 20% и рынка

Не пройдено+0

Среднегодовой рост чистой прибыли от последнего полного года до 2027 года (CAGR): -3,78%. Минимальный ориентир: 20,00%. Среднерыночный прогнозный рост: 11,16%. Для прохождения нужно выполнить оба условия. Критерий не выполняется.

Минимальный ориентир

20,00%

Среднерыночный прогнозный рост чистой прибыли

11,16%

Прогнозный рост прибыли компании

-3,78%

Медианный YoY-рост чистой прибыли

17,20%

Чистая прибыль и годовое изменение

Изменение, %: симметричная лог. шкала

ROE в 2027 году не ниже 20%

Не пройдено+0

Прогнозный ROE в 2027 году: 12,22%. Критерий не выполняется.

Суммы указаны в млрд рублей

Показатель	2022	2023	2024	2025	2026	2027
Чистая прибыль	16,46	18,56	24,52	28,74	25,1	26,61
Капитал на начало периода	100,28	116,65	135,27	158,79	192,58	217,68
ROE	16,42%	15,91%	18,13%	18,10%	13,03%	12,22%

Рост выручки выше 20% и рынка

Не пройдено+0

Прогнозный среднегодовой рост выручки (CAGR): 5,05%. Минимальный ориентир: 20,00%. Среднерыночный прогнозный рост: 13,15%. Для прохождения нужно выполнить оба условия. Критерий не выполняется.

Минимальный ориентир

20,00%

Среднерыночный прогнозный рост выручки

13,15%

Прогнозный рост выручки компании

5,05%

Медианный YoY-рост выручки

2,77%

Выручка и годовое изменение

Материал носит информационный и аналитический характер, не учитывает ваши цели, финансовое положение и толерантность к риску. Данные могут быть неточными. Показатели и прогнозы рассчитываются автоматически и не проходят ручную проверку. Подробнее